开源证券股份有限公司金益腾,罗通,刘天文近期对江化微进行征询并发布了征询阐发《公司信息更新阐发：2024Q3收入捏续增长，光刻胶配套试剂放量告成》，本阐发对江化微给出买入评级，面前股价为15.4元。

江化微(603078)　　2024Q3利润小幅承压，收入同环比增长，守护“买入”评级　　公司发布2024年三季报，2024年前三季度公司达成营收8.20亿元，同比+6.33%；归母净利润0.86亿元，同比-12.45%；扣非归母净利润0.85亿元，同比-11.52%；销售毛利率25.87%，同比-1.36pcts；销售净利率8.79%，同比-1.02pcts。2024Q3公司达成营收2.99亿元，同比+9.61%，环比+7.62%；归母净利润0.29亿元，同比-12.99%，环比-6.79%；扣非归母净利润0.29亿元，同比-11.99%，环比-3.12%；销售毛利率25.35%，同比-0.13pcts，环比-1.26pcts；销售净利率8.27%，同比-1.30pcts，环比-1.32pcts。2024第三季度功绩下滑主要原因：(1)中低端阛阓的竞争强烈，价钱竞争压力大；(2)失掉阛阓捏续疲软，国内芯片行业在高端阛阓上发达出显著的复苏迹象，而中低端阛阓的复苏速率较慢。咱们守护公司盈利预测，瞻望2024-2026年归母净利润为1.17/1.38/1.56亿元，面前股价对应PE为50.9/43.1/38.0倍。咱们看好公司湿电子化学品的永久发展，守护“买入”评级。　　公司光刻胶配套试剂业务放量告成，销售收入达成增长　　超高纯试剂：2024Q1-Q3达成收入5.13亿元，同比-0.33%。光刻胶配套试剂：2024Q1-Q3达成收入2.79亿元，同比+8.67%。公司光刻胶配套试剂功绩保捏增长，其中G3-G4等第显影液、EBR在多家8-12英寸半导体客户捏续增量。　　公司三大基地协同发力，客户秘籍度及产能期骗率逐步升迁，异日可期　　镇江江化微：一期阵势中，5.8万吨/年的产能期骗率握住升迁，G5等第的盐酸、氨水稳步向高端半导体客户端逐步导入，现在已在华虹半导体、华力微、华力集成、长鑫时期、积塔半导体等公司赢得阶段性认证效果。G5等第的硫酸一经在中国台湾地区高端半导体客户阶段性认证通过。二期阵势主要诞生已到位，处于安设调试阶段。四川江化微：2024H1达成销售0.90亿元；净利润720.54万元，同比+46.05%。该基田主要濒临京东方等在西部的客户，通盘这个词阵势在按想象达成产能爬升。　　风险辅导：下流需求不足预期；产能开释不足预期；客户导入不足预期。

证券之星数据中心凭证近三年发布的研报数据狡计，光大证券赵乃迪征询员团队对该股征询较为深化，近三年预测准确度均值为54%，其预测2024年度包摄净利润为盈利1.22亿，凭证现价换算的预测PE为48.12。

最新盈利预测明细如下：

该股最近90天内共有4家机构给出评级，买入评级1家，增捏评级3家。

以上实质为证券之星据公开信息整理，由智能算法生成，不组成投资提出。